Dug
Šta je dug?
Dug Debt je sve što jedna strana duguje drugoj bilo u nekretninama, novcu, uslugama ili drugim vrstama naknade. Koristi se za finansiranje poslovanja, kupovinu kapitala ili za lične potreba. Zajmodavac pristaje da pozajmi sredstva zajmoprimcu na osnovu obećanja zajmoprimca da će vratiti dug, obično sa kamatom koja se plaća u redovnim vremenskim intervalima.
Kompanije i pojedinci koriste dug za velike kupovine koje sebi ne bi mogle priuštiti u normalnim okolnostima. Dug je uobičajen među preduzećima koje kupuju na kredit ili uzimaju bankarske kredite.
Najčešći oblici duga su krediti kao što su hipoteke, auto krediti, lični zajmovi i dugovi kreditnih kartica. Prema kreditnim uslovima, od zajmoprimca se traži da otplati kredit obično za nekoliko godina do određenog datuma u budućnosti. Uslovi kredita takođe predviđaju visinu godišnje kamate koju bi dužnik trebalo da plati izraženu u procentima od iznosa kredita. Kamata se koristi da bi se osiguralo da kreditor dobije nadoknadu za preuzimanje kreditnog rizika, a istovremeno podstiče zajmoprimca da brzo otplati zajam kako bi smanjio ukupne troškove kamata.
Vrste duga
Dugovanja se mogu klasifikovati u četiri glavne grupe: obezbeđeni, neobezbeđeni, revolving i hipoteka.
Obezbeđeni dug
Obezbeđeni dug Secured Debt je dugovanje sa kolateralom Collateral. Pozajmljeni iznos je obezbeđen imovinom čija je vrednost dovoljno velika da pokrije dug.
Neobezbeđeni dug
Neobezbeđeni dug Unsecured Debt je dug koji ne zahteva kolateral kao obezbeđenje. Pre izdavanja duga se preispituje sposobnost dužnika da otplati kredit. Pošto nema kolaterala, kreditna sposobnost dužnika je primarni faktor koji se koristi u određivanju da li da se odobri ili odbije kredit.
Primeri neobezbeđenog duga su neobezbeđene kreditne kartice, krediti za automobile i studentski krediti. Visina odobrenog kredita obično se zasniva na finansijskom položaju dužnika, koliko zarađuje, koliko likvidnog novca ima na raspolaganju itd.
Revolving dug
Revolving dug Revolving Debt je kreditna linija Credit Line koju zajmoprimac može da koristi do određenog iznosa, da vrati kredit i ponovo pozajmi do tog iznosa. Drugim rečima revolving dug omogućava zajmoprimcu kontinuirano pozajmljivanje.
Najčešći oblik revolving duga je dugovane po kreditnoj kartici. Izdavalac kartice odobrava kreditnu liniju zajmoprimcu. Sve dok zajmoprimac ispunjava svoje obaveze, kreditna linija mu je na raspolaganju. Uz povoljnu istoriju otplate, iznos revolving duga se može povećavati.
Hipoteka
Hipoteka Mortgage je vrsta kredita obezbeđenog nepokretnom imovinom. Smatra se da se hipotekarni krediti uzimaju samo za kupovinu nekretnine, ali to ne mora biti tačno. Pored toga, mogu se koristiti i za refinansiranje nekretnina koja su već u vlasništvu zajmoprimca.
Hipoteka uzeta za kupovinu ili refinansiranje kuće obično se naziva stambena hipoteka Residential Mortgage.
Hipotekarni kredit uzet za sticanje ili refinansiranje komercijalne imovine, kao što su skladišta, tržni centri ili kancelarijski prostor, zove se komercijalna hipoteka Commercial Mortgage.
Hipotekarni poverilac dobija naknadu za produženje kredita naplatom kamate od dužnika .
Korporativni dug
Pored toga, korporacije prikupljaju kapital izdavanjem duga u obliku obveznica Corporate Debt i komercijalnih zapisa Commercial Paper. Komercijalne hartije od vrednosti su kratkoročna korporativna dugovanje sa rokom dospeća od 270 dana ili manje.
Obveznice Bonds su vrsta dužničkog instrumenta kojima preduzeća prikupljaju sredstva za finansiranje poslovanja. Institucionalni investitori i pojedinci mogu kupovati obveznice, koje obično nose određeni iznos kamate. Kompanija koja želi da prikupi novac za kupovinu nove opreme, može da emituje obveznice u vrednosti potrebnoj za kupovinu. Obveznice funkcionišu isto kao i krediti, kompanija je zajmoprimac, a investitori su zajmodavci ili kreditori.
Razlika između duga i zajma
Dug Debt i zajam Loan se koriste kao sinonimi, ali postoji razlika. Dugovanje je sve što jedna strana duguje drugoj bilo unekretninama, novcu, uslugama ili drugim vrstama naknade.
Zajam je iznos novca koji jedna strana pozajmljuje drugoj da bi ga u budućnosti vratila s kamatom.
Zajmodavac postavlja uslove otplate, koliko treba da se otplati, kada i sa kolikom kamatom.
